Borsa fonları, yatırımcıların tek bir işlemde birden fazla pay senedi veya varlığa yatırım yapmasına olanak sağlayan, borsada işlem gören fonlardır. Likiditesi yüksek, yönetim giderleri genellikle düşük ve portföyü şeffaf olan bu fonlar, yatırımcılara çeşitlendirilmiş bir yatırım imkanı verir.

Fon katılma payı fiyatı, bir yatırım fonunun net varlık değerinin her bir paya düşen kısmını gösterir. Hesaplama, fonun toplam varlık değerinden borçlar çıktıktan sonra toplam pay sayısına bölünmesiyle hesaplanır ve günlük olarak ilan edilir. Bu fiyat, yatırımcının fon alım satım işlemlerinde referans aldığı birim pay fiyatıdır.

Fonlarda valör, alım veya satım işleminin gerçekleştiği tarih ile tutarın yatırımcının hesabına yansıdığı ya da hesaptan çekildiği tarih arasındaki süreyi ifade eder. Bu süre, işlem türüne ve fonun özelliklerine bağlı olarak 1 iş günü veya birkaç iş günü sürebilir. Valör süresi, yatırımcının likidite planlaması açısından kritik öneme sahiptir.

Gayrimenkul Yatırım Fonları, yatırımcılardan toplanan parayı gayrimenkul projelerine veya gayrimenkule dayalı finansal varlıklara yatıran ve profesyoneller tarafından yönetilen fonlardır. Bireylere küçük miktarlar ile büyük projelere ortak olma imkanı sağlar, kira geliri ve değer artışı gibi kazanç fırsatları sunar.

Girişim Sermayesi Yatırım Fonları, yatırımcılardan toplanan sermayeyi büyüme potansiyeli yüksek veya erken aşamadaki girişimlere yatıran, profesyoneller tarafından yönetilen uzun vadeli fonlardır. Yatırımcısına yüksek kazanç fırsatı sunarken, risk ve likidite sınırlamaları da taşır.

Katılım fonu, İslami kurallara dayanarak, faize dayalı olmayan para ve sermaye piyasası araçlarına yatırım yapan fonlara denir. Katılım fonları SPK tarafından belirlenen kriterler doğrultusunda İslami Finans ilkelerine uygunluk açısından sürekli denetlenir. Bu fonlar çeşitli sektörlerden pay senetleri, sukuk, kira sertifikaları gibi faizsiz finansal araçlardan oluşan portföylere yatırım yapar.

Katılma payı satın alınımı veya fona iadesinde, Kurucunun izahnamede ilan edeceği katılma payının alım satımının yapılacağı yerlere başvuru yapılarak alım satım talimatı verilir. Bunun haricinde SPK tarafından uygun görülen fonların katılma paylarının alım satımının yapılabileceği merkezi bir fon dağıtım platformu olan Türkiye Elektronik Fon Alım Satım Platformu (TEFAS) ve  Kurucunun veya fon katılma pay alım satım aracılık sözleşmesi imzaladığı Yatırım Kuruluşlarının telefon ve internet bankacılığı ile ATM sistemleri aracılığıyla da katılma payı alım satım talimatı verilebilir. Yatırım fonu katılma payları gün içinde belli saatler içinde alınıp satılır.

Menkul Kıymet Yatırım Fonları, yatırımcılardan gelen parayı bir havuzda toplayarak hisse senedi, tahvil, bono gibi menkul kıymetlere yatıran ve profesyonel ekibimiz tarafından yönetilen fonlardır.

• Hisse Senedi Fonları: Sermaye kazancı odaklı yüksek getiri ve risk potansiyeli taşıyan fonlardır.

• Tahvil-Bono Fonları: Faiz getirisi hedefleyen ve piyasa koşullarına göre risk taşıyan fonlardır.

• Karma Fonlar: Farklı varlık gruplarını bir arada sunan ve riski dağıtan fonlardır.

• Para Piyasası Fonları: Sermayeyi korumaya odaklanan ve en yüksek likiditeyi sağlayan fonlardır.

• Serbest Fonlar: Esnek stratejilere sahip ve sadece nitelikli yatırımcılar için yönetilen fonlardır.

Nitelikli Yatırımcı, SPK tarafından belirlenen, finansal varlıkları en az 10 Milyon TL üzerinde olan ve bunu belgeleyen tüzel veya gerçek kişilere denir. Diğer yatırımcılara göre daha karmaşık, riski yüksek ve halka arz edilmeyen yatırım araçlarına erişim sağlayabilirler.

Genel Yatırımcı, nitelikli yatırımcı şartlarını karşılamayan bütün yatırımcılara denir. Daha çok bireysel yatırımcılardan oluşur, halka arz edilen pay senetleri tahviller, yatırım fonları gibi enstrümanlara yatırım yapabilirler. Yatırımcı koruması yüzünden daha fazla düzenlemeye tabiiler.

Özel fonlar, yatırımcılara profesyonel portföy yönetimi ile çeşitli varlık sınıflarına erişim imkânı sunan, sınırlı sayıda katılımcıya açık yatırım araçlarıdır. Esnek yatırım stratejileri ve uzman yönetim yaklaşımı sayesinde risk-getiri dengesini yatırımcının hedeflerine uygun şekilde optimize eder.

Portföy çeşitlendirme, yapılan yatırımın farklı yatırım araçlarına dağıtılmasına denir. Yatırımın farklı yatırım araçlarına dağıtılması, risk dağılımı açısından önem taşır. Bu strateji, bir yatırım aracında kayıp yaşanmasına rağmen diğer yatırım aracındaki pozitif performans sayesinde dengeli bir görünüm oluşturur riski azaltır.

Portföy performansı, yatırımcının elde ettiği getiriyi ve bu getiriyi sağlamak için aldığı risk ile birlikte değerlendirilerek ölçülür. Nominal ve net getiri, risk ayarlı oranlar, piyasa karşılaştırmaları ve alfa beta gibi ölçütler kullanılarak portföyün aktivitesi ve piyasa ile korelasyonu ortaya konur. Bu sayede sadece kazanç değil, risk yönetimi de performansın temel göstergesi olur.

Portföy Yönetimi, gerçek ve tüzel kişilerin uzun vadeli finansal hedefleri ile risk toleransları dikkate alınarak, farklı finansal varlıkların yatırım amacıyla bir araya getirilmesi ve profesyonel olarak yönetilmesi sürecidir. Bu süreçte uzmanlar tarafından detaylı analizler yapılarak yatırım araçlarının güçlü ve zayıf yönleri belirlenir, portföy yatırımcının risk iştahına uygun şekilde yapılandırılır. Portföy performansı belirli periyotlarla değerlendirilir; hedeflere ulaşma durumu analiz edilerek, piyasa koşulları ve yatırımcı beklentileri doğrultusunda gerekli güncellemeler yapılır.

Serbest Fonlar, yüksek getiri hedefiyle karmaşık finansal enstrümanlar, türev araçlar ve kaldıraçlı işlemler kullanabilen yatırım fonlarıdır. Portföy sınırlamalarının büyük bir kısmına tabi değildir ve SPK’nın diğer yatırım fonları için belirlediği birçok düzenlemeden muaftır. Bu esneklik sayesinde geniş bir yatırım araçları yelpazesine yatırım yapabilirler. Serbest fonlar, yalnızca nitelikli yatırımcılara satılmak üzere kurulur.

Şemsiye Fon, katılma paylarının tek bir içtüzük kapsamında ihraç edildiği tüm fonları kapsayan yatırım fonlarına denir ve sadece Portföy Yönetim Şirketleri tarafından kurulabilir. Fonların herhangi bir malvarlığı bulunamaz.

TEFAS (Türkiye Elektronik Fon Alım Satım Platformu), yatırım fonlarının tek bir sistem üzerinden alınıp satılmasına olanak veren platformdur. Yatırımcılar, kendi seçtikleri yetkili kurumlar aracılığıyla tüm kurumların fonlarına erişim sağlayabilirler. Ayrıca fona dair fiyat bilgilerini şeffaf bir biçimde görüntüleyebilir ve fonlar arasında karşılaştırma yapılarak alım satım işlemlerine karar verebilirler.

Uygunluk testi, müşteri tarafından talep edilen veya yatırım kuruluşları tarafından sunulan ürün ve hizmetlerin müşteriye uygunluğunu değerlendirmek amacıyla yapılır. Bu test ile müşterinin, söz konusu ürün veya hizmetlerin taşıdığı riskleri anlayabilecek bilgi ve tecrübeye sahip olup olmadığı tespit edilir.

SPK’ya tabi tüm yatırım kuruluşları, alım satım işlemleri ve halka arza aracılık faaliyetleri kapsamında, genel müşterilere uygunluk testi uygulamakla yükümlüdür. Ancak TEFAS’ta işlem gören yatırım fonları ile para piyasası fonları ve kısa vadeli yatırım fonlarının katılma payları için uygunluk testi zorunlu değildir.

Yatırım fonları, profesyonel portföy yöneticilerimiz tarafından yönetilir ve yatırımcılarımıza uzmanlık hizmeti sağlar. Ekibimiz geniş bir varlık sepetine yatırım yaparak riskin dağılmasını sağlar. Yatırım fonları günlük alım satım imkanı sayesinde likidite kolaylığı ve yatırımcıların bireysel olarak ulaşamayacağı piyasalara düşük maliyetler ile erişim imkanı verir. SPK denetimi sayesinde şeffaf ve güvenli bir hizmet sunar.

Yerindelik testi, yatırımcının finansal durumu, risk tercihi, bilgi ve deneyimi dikkate alınarak, sunulan yatırım ürün ve hizmetlerinin yatırımcı için uygun olup olmadığının tespit edilmesi amacıyla yapılan değerlendirmedir.